¿Debería invertir en Bitcoin para la jubilación?

A medida que el mercado de Bitcoin madura, hay un número cada vez mayor de opciones disponibles para agregar la moneda digital a los planes de jubilación.

Bitcoin ha ido ganando impulso constantemente en los últimos años, a pesar de las persistentes preocupaciones sobre su alta volatilidad , consumo de energía y riesgo de fraude . El año pasado, Bitcoin (BTC), la Criptomonedas nativa de la red Bitcoin , venció al oro y al S&P 500 con un rendimiento del 164%. En comparación, el oro subió un 21% el año pasado y el índice S&P 500 ganó un 13%. Incluso con la actual recuperación de la economía pospandémica, Bitcoin continúa liderando el grupo como la clase de activo más rentable de las tres. En lo que va del año, ha subido un 69,55% , en comparación con una pérdida del 5,11% del oro y una ganancia del 19,26% del S&P 500.

Entonces, ¿cuáles son los beneficios, riesgos y opciones disponibles a tener en cuenta?

Si bien el potencial de crecimiento de bitcoin se equilibra con su volatilidad, gran parte de ese riesgo se mitiga en el largo plazo cuando se comprenden sus propiedades intrínsecas.

Bitcoin tiene una oferta fija de 21 millones de monedas, lo que significa que, a diferencia de las monedas fiduciarias como el dólar estadounidense, no se pueden crear más una vez que la oferta circulante alcanza esa cifra. Ésa es una de las principales ventajas del valor proyectado de bitcoin a lo largo del tiempo, que se espera que aumente a medida que el poder adquisitivo de las monedas fiduciarias disminuya debido a la inflación.

Además de tener un suministro fijo, Bitcoin pasa por lo que se llama un evento de " reducción a la mitad " cada 210.000 bloques (aproximadamente cada cuatro años), donde la recompensa por extraer transacciones de BTC se reduce a la mitad. Eso reduce la tasa de inflación de bitcoin, mejorando su longevidad. Si bien se necesitaron cuatro años para extraer el 50% de todos los bitcoins, se necesitarán 120 años más para extraer el 50% restante. Para los inversores a largo plazo, esto es algo bueno, ya que acentúa la oferta limitada de activos.

Un modelo estadístico conocido como modelo stock-to-flow de Bitcoin toma en consideración la oferta del activo (stock) y su tasa de emisión anual (Flow) y utiliza esos datos para predecir la apreciación futura de BTC. A pesar de recibir críticas de otros comerciantes, el modelo, creado por el comerciante seudónimoPlan B , ha pronosticado bien el precio del activo hasta ahora.

Lo más interesante, quizás, es que el modelo stock-to-flow de Bitcoin sugiere que BTC podría alcanzar el millón de dólares por moneda ya en 2024.

El activo con el que más se ha comparado a Bitcoin en los últimos años ha sido el oro, históricamente considerado una de las principales coberturas contra la inflación. Tanto el Bitcoin como el oro tienen un suministro escaso y limitado, pero las ventajas del Bitcoin sobre el oro incluyen el hecho de que el BTC se puede transportar instantáneamente, es significativamente más barato de almacenar y proteger, y se divide fácilmente en unidades más pequeñas e imposible de falsificar.

El precio de Bitcoin también ha superado consistentemente al oro desde su creación en 2010.

A continuación se muestra cuánto valdría 1 dólar si se invirtiera en el año determinado.

BTC2020 : 3,78 dólares | Oro: $0,93

2019 BTC: $4,38 | Oro: $1,28

BTC2018 : 5,14 dólares | Oro: $1,49

2017 BTC: $15,39 | Oro: $1,44

2016 BTC: 64,24 dólares | Oro: $1,36

2015 BTC: $146,02 | Oro: $1,68

2014 BTC: $74,70 | Oro: $1,41

BTCde 2013 : 434,83 ​​dólares | Oro: $1,38

2012 BTC: 4.631,80 dólares | Oro: $1,13

2011 BTC: 3.109,53 dólares | Oro: $1,12

2010 BTC: 776.397,69 dólares | Oro: $1,56

Una de las principales formas de invertir en Bitcoin para la jubilación es a través de una Cuenta de Jubilación Individual (IRA) de Bitcoin . Una IRA Bitcoin es autodirigida, lo que significa que el propietario de la cuenta elige qué inversiones desea realizar. Eso abre las puertas a invertir en clases de activos alternativos como bienes raíces, metales preciosos y Criptomonedas.

Las IRA de Bitcoin funcionan de manera muy similar a las tradicionales, excepto que su dinero se destina a Criptomonedas en lugar de fondos mutuos.

Al igual que con una Roth IRA, usted paga impuestos por adelantado sobre los activos que posee en lugar de cuando los retira. Esto es ventajoso para inversiones que generan altos rendimientos, como suele ocurrir con Bitcoin . Las IRA de Bitcoin también tienen límites de contribución anual similares a los tradicionales, normalmente alrededor de $6,000.

Una IRA de Bitcoin consta de tres partes:

Muchos proveedores de IRA autodirigidos incluyen un paquete "todo en uno", en el que la empresa Bitcoin IRA se asocia con intercambios de Cripto específicos. Si bien el 13% de todos los estadounidenses negociaron Cripto en el último año, sólo entre el 2% y el 5% de todas las IRA se invierten en activos alternativos, según la Retirement Industry Trust Association (RITA). El año pasado también apareció una serie de fondos cotizados en bolsa de Bitcoin para satisfacer la creciente demanda de los inversores institucionales que ingresan al mercado de las Cripto .

Sin embargo, vale la pena señalar que normalmente hay más tarifas involucradas con una IRA Bitcoin . Estos incluyen tarifas de instalación y tarifas de administración de cuenta. Si utiliza la popular IRA Bitcoin de Blockmint , por ejemplo, se le aplicará una tarifa de transacción del 15%, una tarifa de transacción de compra del 2,5%, una tarifa de transacción de venta del 1%, una tarifa de mantenimiento anual de $195 y una tarifa de almacenamiento mensual del 0,50% aplicada a su IRA. balance.

Algunas IRA autodirigidas también tienen más limitaciones y es posible que no se le permita comerciar con el intercambio de Cripto que elija. Otra desventaja es que las pérdidas de capital de Bitcoin no se pueden deducir para compensar las ganancias de capital como lo harían con una IRA típica.

Si desea evitar la molestia de configurar una cuenta de jubilación de Bitcoin , existen ventajas al comprar Bitcoin directamente desde un intercambio y conservarlos usted mismo a largo plazo. Evitará tener que pagar tarifas de intermediarios, que pueden resultar costosas si planea realizar muchas transacciones. También podrá contribuir tanto o tan poco como desee, evitando las contribuciones mínimas y máximas que se encuentran en las configuraciones tradicionales 401(k) e IRA. Este método también se presta al uso de software de terceros de empresas como 3Commas , que automatiza las compras de divisas para que puedas controlar más fácilmente tus posiciones. Sin embargo, existen desventajas al comprar Bitcoin por su cuenta. Entre ellos se incluye el hecho de que tendrá que pagar más impuestos sobre sus rendimientos que con una IRA o 401(k), y será responsable de asegurar sus inversiones.

En última instancia, Bitcoin es un activo volátil con más riesgos inherentes que los activos en los que normalmente invertiría para la jubilación. Pero invertir en él a largo plazo es una excelente manera de diversificar su cartera y tiene más ventajas que otros activos alternativos. Y aunque el activo aún está en su infancia en comparación con una materia prima como el oro, ha arrojado un rendimiento promedio anual del 891% (2011-2020). El oro, durante el mismo período, ha arrojado un rendimiento promedio anual del 4,08%.